Trading With Fibonacy
Có rất nhiều bạn hỏi về tài liệu FIbo cũng như việc kết hợp Fibo như thế nào sao cho hiệu quả thì Ad xin phép chia sẻ lại một số tài liệu mà Ad sưu tầm được về FIbonacy khá dễ hiểu.
Trước khi chia sẻ tài liệu Về Fibonacy Ad xin có một số lời khen ngợi và lưu ý về Fibonacy như sau
* Lời khen :
- Fibonacy là dãy số tuần hoàn ngẫu nhiên và nó sẽ luôn đúng cho tới vô tận. Vì vậy nó rất khách quan về việc xây dựng các đường hỗ trợ kháng cự của Fibonacy
- Là nguồn gốc cơ bản của các PP như Eliot và Harmonic và hơn thế nữa là PP xây dựng mô hình giá bằng các đường Fibo
- Nếu như Newton nói rằng ông không thể đo được sự điên rồ của con người thì chắc chắn rằng con người cũng không thể giải thích được sự thần kỳ của Fibonacy. Còn Fibonacy lại bảo rằng tôi đo được cả sự hưng phấn và sợ hãi của con người.
- Fibonacy đánh dấu các vùng Setup lệnh chờ bán và chờ mua cực kỳ hiệu quả tại các bộ số quan trọng của nó. Hầu như việc bạn đặt mua hay đặt bán tại các vùng hiệu quả của Fibo thì bạn để có thể khớp lệnh và đạt được vị thế tốt nhất.
-PP vẽ đơn giản và nhanh chóng với các tiện ích sẵn có trên các nền tảng phân tích kỹ thuật.
- Khắc phục được cả rủi ro hình thành GAp trong phân tích kỹ thuật
* Lưu ý:
- Fibonacy là một thước đo tham khảo và nó không phải là một hệ thống độc lập
- Fibonacy sẽ tốt hơn khi kết hợp cùng Vol và Nến.
- Fibonacy là sự chờ đợi vì vậy không phù hợp cho các NDT vội vàng .
* Fibonacy tự hình thành mẫu hình
Bằng việc sử dụng Fan và Fibo thoái lui bạn có thể dựng được cái mẫu hình như:
- Tam giác tăng/ giảm
- Hình chữ nhật - Penant - Flag
------------------------------------------------------------------------------
Có hai nói khá thú vị mà Ad xin được diễn giải lại theo FIbonacy
* Mua ở đầu gối bán ở vai
- Hãy mua ở Fibo 61.8 và bán ở Fibo 38.2
* Qua đáy mới thấy đáy - Qua đỉnh mới thấy đỉnh
- Hãy bán khi giá chạm Fibo 23.6 và đặt mua nhiều nhất tại Fibo 78.6
----------------Link tài liệu -------------------
1. Sự thật về FIbonacy
https://drive.google.com/open?id=1NLRzRrZJ6yqJd5UcQtrV5vaARxVFwq3a
2. Kết hợp các Fibonacy
https://drive.google.com/open?id=18LIX3ttXydYJPKtWnqbXNRS6xfgfLxBL
3.Ứng dụng FIboacy trong vẽ các mẫu hình và Harmonic
https://drive.google.com/open?id=1B-84ENO-gEsRYzE2Lbice7lwQrc03TS2
4. Fibonacy Trading
https://drive.google.com/open?id=1WHDtLkr5Nvcco9ExH5zndxw2u1jPvv45
---------------------------------------------------
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN KIS VIỆT NAM (KIS)
KIS VIET NAM SECURITIES CORPORATION
Trần Đình Thành
Account Executive
Mobile: (84) 0906.854.815
Tel: (84) 39148585 (4028)
< CHẤM VÀ CHIA SẺ NẾU BẠN THẤY HỮU ÍCH >
Thứ Sáu, 24 tháng 4, 2020
Thứ Ba, 21 tháng 4, 2020
Sự kiện giá dầu WTI giảm về 0$ ngày 21/4/2020
Source: https://www.facebook.com/taitran/posts/10157699524881693?__cft__[0]=AZU5_9oZsIQUq5cFIGn0lLa4fz0AeP9rd_0JTDOSV_Lxu7cHu7YTgQicTuLWfVJe3W0vh6nEPdvcs537fSsVSamhp32bHzRslN0h169EwRZWw7hQY1HSazFiYx4h_xAKg98&__tn__=%2CO%2CP-R
Cảnh báo vụ dầu ÂM.
Sáng Thứ 2 đã phím lộ ĐỪNG MUA.
Khuya Chủ Nhật có nhắc đến:
1. Dầu xuống.
2. Carry cost đang BẤT THƯỜNG.
3. Crude.
4. Oil FUTURES.
Kết quả:
Futures dầu âm -37.63 đến -40.3. Ngon quá.
Lý do nhắc đến WTI Crude đầu tiên vì giá Việt Nam cũng tính theo Crude.
Công thức đơn giản nhất của hợp đồng giao sau như trong hình.
Carry Cost thường gồm: chi phí lưu kho, bảo hiểm, vận chuyển.
Carry Return thường gồm: cổ tức, trả coupon, thì không áp dụng cho dầu.
Không bắt buộc S và F phải >= zero.
Chi phí kho cao, cầu giảm, cung không giảm thì âm luôn chứ sao.
Ví dụ ôm dầu giá zero còn phải tốn tiền vận chuyển, lưu khoa, hoặc đổ bỏ => CC cao. CC là tiền thuê người đổ dầu đi.
Giải thích Carry Cost đang bất thường: Kho không có chỗ chứa.
Chúc mừng đội bán khống hợp đồng giao sau (Short Futures) tháng 5!
Đội Long mà không đóng vị thế thì nhận một vạn thùng dầu ở Cushing Oklahoma nha.
Ảnh hưởng là gì:
α. Cảnh báo: Hy vọng là sàn bạn giao dịch xử lý tốt giá dầu và giá futures âm. Nếu sàn không xử lý được thì rủi ro là vào lệnh mà không biết lệnh đi đâu. Cái này customer service của sàn cũng không giải thích & đảm bảo được cho bạn đâu.
β. Đừng mặc định là giá thương phẩm và giá hợp đồng giao sau chặn dưới zero nhé.
γ. Dầu rẻ thế thì giá cổ phiếu Tesla TSLA xuống.
δ. HSBC cho công ty dầu vay nhiều => toang nhé.
Xem lại phím trước ở đây
Bữa dặn là giao vàng vật chất cũng abnormal nha.
Xem sample phím hàng cho sinh viên trong lớp nhé
Disclaimer
* Luôn báo TRƯỚC khi sự kiện diễn ra.
* Không cầm tiền của ai. Không phải môi giới, không hưởng lợi từ hoạt động của ai.
* Không môi giới mở tài khoản.
* Đặt cửa bằng tiền túi.
Chủ Nhật, 12 tháng 4, 2020
Các chỉ số ảnh hưởng đến chứng khoán 4/2020 - Covid
Fed, cáo trẻ và cáo già
Như hứa trong cái note ở dưới, đây là phân tích dòng tiền.
Tối qua mình bận kiếm cơm vì phải viết báo và làm 1 cái modelling prediction dòng tiền thay cho thằng bạn để nó chơi Easter (làm free, nó nợ 1 bữa Michelin 2-star ở London, hổng biết kiếp nào trả - nhưng nó cũng thường phím free cho mình nên ko tính toán).
Nhờ vậy, một bức tranh thú vị hiện ra.
Thứ nhất, chỉ số DIX, tăng rất mạnh mấy hôm nay.
Cái này có lẽ hơi mới với vài bạn vì nó liên quan đến khái niệm dark pool. Hồi xưa nhớ có đem giới thiệu cuốn này cho anh Hiếu nhưng hình như cuối cùng Pace không chọn hay là ai dịch rồi hay sao á. Cái này rất hay với dân trader.
Hiểu nôm na là số liệu trading volume của các bạn xem trên NYSE, NASDAQ, .v.v bi giờ là giao dịch công khai cho công chúng.
Một số tay to (institutional traders) không muốn bà con nhìn thấy giao dịch của mình thì thực thi giao dịch trên một nền tảng ngoài thị trường chính, gọi là dark pools. Thuật ngữ sang của FINRA của Mỹ gọi là ngoại sàn (off-exchange).
Nghĩa là ví dụ bạn bán cổ phiếu Microsoft chẳng hạn, nhưng volume của bạn không xuất hiện, và không tính vào giao dịch của MSFT trên NASDAQ (và do đó tạo ít price impact hơn vì máy tính không track thấy big deal), mà đi qua 1 cái cổng khác.
Kiểu như một nhà hàng có hai cái sảnh, một sảnh chuyên phục vụ người bình dân (exchange), một sảnh chuyên phục vụ khách hàng cao cấp (off-exchange hay dark pools). Khách hàng cao cấp dẫn ai vào nói chuyện, làm gì, dân thường không được biết.
Đây là một dạng câu lạc bộ kín.
Thị trường câu lạc bộ kín này ước tính chiếm 1/3 khối lượng giao dịch toàn thị trường Mỹ. Nghĩa là 1/3 dòng tiền bạn chả biết nó như thế nào. Ai chém về dòng tiền nên cẩn thận.
Sau này nhờ một số regulation mới, dark pools phải disclose một số thông tin nên một số bạn chuyên collect và xử lý data dark pools. Trong đó có chỉ số DIX, tính ra từ tổng số short sales trên dark pools.
View của các bạn build nó là như vầy: trên dark pool có 2 loại thành phần ninja. Loại 1 là ninja của hedge funds lên dark pool che giấu giao dịch mua bán của mình. Loại 2 là market makers của thị trường chính và của chính dark pool, nôm na là trung gian giao dịch, ai mua thì ảnh bán, ai bán thì ảnh mua. View của các bạn build DIX là khi mà dân tình mua nhiều thì market maker bán nhiều.
Vì vậy, DIX cao thiệt cao như hiện tại thì nghĩa là số lệnh mua của người thường nhiều, nên market makers phải short nhiều. Do đó DIX cao nghĩa là thị trường ngon. Ngược lại DIX thấp thì số lệnh bán nhiều. Túm lại, DIX đạt đỉnh thì thị trường lên, thấp thì xuống. Coi chart thì thường có vẻ vậy.
Như cái chart dưới thì dark pool giờ rất cao. Nghĩa là đang có nhiều tay mua trên dark pool lẫn thị trường chính nên market makers phải hoạt động bán hết công suất. => dòng tiền đang vào mua cổ phiếu trên thị trường.
Cái này phù hợp với ETF funds track. Nhiều table quá nên mình không copy ra hình mà để link bên dưới, bạn tự xem nhé. Vừa coi vừa đọc mới dễ theo dõi.
Nói chung tiền vào các quỹ ETF chỉ số chung tăng trong tháng 3, đặc biệt là SPY và VOO. Hai quỹ này đều track S&P 500, nhưng SPY là hàng mà dân chuyên nghiệp và tay to dùng để đầu tư vào market index của Mỹ, VOO thì lại là hàng mà dân financial adviser giới thiệu cho hộ gia đình.
Từ đầu năm tới giờ SPY bị rút ròng, chứng tỏ tay to rút ra, còn VOO tăng ròng, chứng tỏ hộ nhỏ thì vào (xem cái year to date).
Tuy nhiên track số liệu cuối tháng 3 và tuần đầu tháng 4 thì tiền vào cả SPY và VOO đều tăng vài phần trăm, chứng tỏ tay to lẫn tay nhỏ đều có bỏ tiền vào thị trường chút chút, giúp thị trường tăng. Moving average model của tui pick up cái recover này nicely. 🤓
Vậy là phe bull ngon rồi?
Không hẳn, vì tính cả năm, SPY vẫn rút ròng, nghĩa là tay to đa số vẫn đi và chưa quay lại.
Quan trọng hơn là cái quỹ trú tiền mặt của tay to BIL (quỹ trái phiếu ngắn hạn) tăng 49% trong tháng 3. => tay to giữ tiền mặt và chờ rất đông. Tình thế này nếu tiền không chuyển từ BIL sang SPY, sẽ không thể có pháo hoa rực rỡ cho thị trường.
Quay lại DIX, sẽ thấy DIX đang lập đỉnh. DIX lập đỉnh thì thường là chỉ số sẽ lên chút xíu, đi ngang rồi rớt (xem hình).
Cái này có thể phù hợp với chu kỳ tin tức. Fed và EU đã bắn ra những tin tốt cuối cùng, thêm tin cứu Airline của Trump nữa, thị trường có thể hưng phấn thêm mấy ngày.
Nhưng sau đó là tin gì? Fed đỡ tin trợ cấp thất nghiệp tuần rồi bằng bazoka mua junk bonds, thì tuần sau đỡ bằng gì? Còn lock down thì thất nghiệp còn tăng.
Quan trọng hơn: tin lợi nhuận.
Lợi nhuận Q1 công ty chắc chắn sẽ te tua. Mà giờ mùa lợi nhuận chuẩn bị tới, đạn thì bắn hết rồi, thị trường shock tin lợi nhuận và macro thì Fed hết đạn, chính phủ Mỹ chỉ còn tin gói cứu trợ lần 2 để đỡ thị trường.
À mà quên, chính phủ Mỹ và Anh chuẩn bị bán nghìn tỷ trái phiếu ra thị trường để tài trợ các gói cứu trợ. Tiền tay to đem mua trái phiếu rồi thì tiền đâu mua stock.
Như bác Bill Gates nói, chính phủ chả thể cứ bơm tiền rồi tin là mọi thứ sẽ như trước dịch. Còn lâu.
Túm lại là gì: tiền đang vào thị trường, market lên là có tiền thiệt vào. Nhưng sẽ khó có pháo bông, và mây đen đang ở phía trước.
Trong khi tiền của các cáo con hedge funds chuyên hit and run trên dark pools và retail vào thị trường, cáo già Buffett và các quỹ chuyên mua cổ phiếu hưởng cổ tức bắt đầu bán cổ phiếu cắt cổ tức ra. Các quỹ cáo con tính theo triệu USD, các quỹ cáo già tính bằng trăm tỷ USD.
Một bạn fund manager hình dung trên Marketwatch là Fed đang chặn nước suối nhỏ tràn từ đỉnh xuống bằng đập chắn, nhưng khi nước suối đầu nguồn của các funds dài hạn này tuôn chảy, đập có thể vỡ.
Lần này Fed đứng ra hứng nước suối, cáo con lợi dụng nhảy vào kiếm ăn nhanh rồi sẽ chạy khi có động, trong khi cáo già bắt đầu bán từ từ. Fed sẽ làm gì?
Và đừng quên các account retail của hộ nhỏ. Khi họ vào và lời hơn 10% trong khi mây đen vẫn vây quanh, họ sẽ chốt lời.
Vì vậy triển vọng một đợt drawdowns nữa đang tương đối cao cho phe bull.
Nhưng phe bear cũng đừng tưởng dễ ăn. Đợt dòng tiền vào này cho thấy tiền không chạy loạn mà đang ngồi chờ để vào hoặc đã vào. Đánh short giữa đường có thể hi sinh trước khi thị trường test đáy lại.
Tốt nhất là kiếm chỗ nào tiền đang vào ầm ầm mà mua. Cái gì tiền đang vào?
Hehe, tiền vào oil fund USO tăng 94%.
Làm modelling vẽ vẽ chạy chạy thì dễ, viết ra thành chữ thì khó, các bạn thông cảm nếu đọc thấy chán
Thứ Bảy, 4 tháng 4, 2020
Khoa Phan #bds
#realestatenote
"Muốn hiểu về BDS thì việc đầu tiên cần làm là không nên vào group review BDS nha vì ko luyện đủ skills mà join group là tẩu hoả nhập ma luôn."
Cho người mới bắt đầu:
1. Desk research:
- Quan tâm sản phẩm riêng lẻ (nhà phố/đất nền riêng lẻ) --> đọc, phân tích & thẩm định rao vặt, hồ sơ pháp lý
- Quan tâm sản phẩm dự án (căn hộ/biệt thự/đất nền dự án) --> đọc, phân tích & thẩm định brochure/hồ sơ pháp lý dự án
2. Field research: Đi thị trường với kết bạn với môi giới xịn, tới bước này mới nên join vào nhiều groups nè. 👑
3. Xuống tiền
- kỹ năng quan trọng nhất cuộc đời là self valuation nha
- Nhiêu đây mới là để hiểu thôi nha.
1. Nếu chưa có tiền thì ít nhất cũng trở thành môi giới có năng lực trong ngành.
2. Nếu có tiền thì hạn chế khả năng mất tiền khi đầu tư.
Thứ Sáu, 3 tháng 4, 2020
Bùng phát cùng với virus, khủng hoảng nợ đang "lây lan" toàn cầu?
Bóng ma khủng hoảng nợ đang quay trở lại với các khoản “vay không chuẩn”.
Cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2007 để lại hậu quả kéo dài mãi gần 10 năm sau. Có rất nhiều nguyên nhân dẫn đến khủng hoảng, trong đó bong bóng cho vay dưới chuẩn đóng góp phần lớn. Nay bóng ma khủng hoảng nợ toàn cầu đang quay trở lại với đại dịch COVID-19.
Thời của “vay không chuẩn”
** Nợ không chuẩn, chính là Nợ dưới chuẩn với tên gọi khác, 2017 - 2020 (theo tác giả)
Khi không thể mua đứt căn nhà, bạn có thể mua trả góp bằng cách vay ngân hàng. Các dòng tiền trả lãi vay ngân hàng lớn đến nỗi các nhà đầu tư cũng mong muốn phần thu nhập định kỳ đó. Các ngân hàng đầu tư đóng gói các khoản vay mua nhà thành trái phiếu rồi bán trái phiếu cho các quỹ đầu tư. Dòng tiền trả lãi coupon trái phiếu là từ người mua nhà trả lãi vay. Các sản phẩm tài chính được đảm bảo bằng khoản vay mua nhà (mortgage-backed securities) như CDO, CMO gom nhiều khoản thu nhập định kỳ, khoản vay và trái phiếu lại, chia nhỏ ra thành nhiều dòng tiền (tranche) cho các nhà đầu tư.
Các quỹ đầu tư lại đang cầm rất nhiều tiền từ quỹ hưu trí, chính là tiền dân gửi để được nhận lương hưu. Vòng quay tài sản hoạt động đều đặn như vậy tạo ra giá trị cho tất cả mọi người. Cho đến khi có nhiều hộ được cho vay quá dễ dàng không trả được nợ vay thì chuỗi này bị vỡ và hệ lụy là cuộc khủng hoảng tài chính nổ ra và sự xuất hiện của những gói cứu trợ khổng lồ.
Đó là câu chuyện cách đây 13 năm. Sau hơn 1 thập niên, lại có một thế hệ lớn lên cần vay mua nhà. Các ngân hàng, công ty tài chính vẫn luôn sẵn lòng cho vay. Và dần dần, sẽ có những khách hàng có điểm tín dụng không tốt lắm vẫn được vay. Khác với thập niên trước, lần này, những khoản vay rủi ro đó được gọi với cái tên khác là “vay không chuẩn”.
Các khoản cho vay này sẵn sàng được giải ngân cho các khách hàng có mức điểm tín dụng chỉ bằng 70% so với các khách hàng đạt chuẩn. Những người có lịch sử tín dụng xấu như thanh toán nợ muộn, vỡ nợ cũng được vay. Những người vay không chuẩn có thể vay đến cả 1,5 triệu USD mua nhà và dùng chính tài sản sắp hình thành để vay tiếp nửa triệu USD nữa. Không dưới 1/5 số hộ vay không chuẩn. Ở thời điểm hiện tại, có những trái phiếu dựa trên khoản vay chứa đến 80% nợ vay không chuẩn. Vào năm 2017, Fannie Mae còn hạ thêm tiêu chuẩn cho vay, tăng số tiền có thể vay so với thu nhập.
Giá trị thị trường vay không chuẩn đã tăng phi mã, như thể thị trường đã quên hết những rủi ro bong bóng mười mấy năm trước. Những quỹ phòng hộ, quỹ bảo hiểm vẫn mua các trái phiếu này. Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (FED) tính toán dùng công cụ lãi suất tham chiếu để điều hành chính sách. Trong các năm trước 2020, lãi suất hạ dần dần để kích thích thanh khoản.
Mối đe dọa từ COVID-19
Các nghiên cứu khoa học đã cảnh báo từ các năm 2007, 2015, 2019 là tồn tại nguy cơ virus lây sang người từ dơi ở Trung Quốc. Cũng như vậy, Sở Y tế và Dịch vụ Con người Mỹ năm 2019 đã cảnh báo là nước Mỹ không sẵn sàng đối phó đại dịch từ Trung Quốc. Tuy nhiên, cú tấn công từ dịch bệnh COVID-19 là quá lớn đối với toàn cầu và bản thân nước Mỹ.
Chỉ số S&P 500 mất 1/3, đánh bại mọi công sức tích lũy nhiều năm trước đó. Ngày 15.3.2020, FED hạ lãi suất tham chiếu xuống 0%, nhưng thị trường chứng khoán vẫn lao dốc. Hành động của FED nhằm hỗ trợ giá và tạo thanh khoản cho các quỹ trái phiếu, vì trước đó, các quỹ trái phiếu đã mất 20-50% giá trị. Ngày 25.3.2020, lãi suất trái phiếu kỳ hạn 3 tháng của Mỹ xuống tận -0,046%. Lãi suất âm nghĩa là giá trái phiếu đã được đẩy lên cao hơn cả mệnh giá và cuối cùng các trái chủ thậm chí còn phải trả tiền, cách này hay cách khác, cho đơn vị phát hành để sở hữu trái phiếu.
Lãi suất hạ không phải là lý do duy nhất thị trường phản ứng tích cực. FED đã 2 lần cam kết mua lại các trái phiếu, từ trái phiếu chính phủ liên bang cho đến trái phiếu chính phủ địa phương. Cam kết mua không giới hạn này tạo phấn khích cho cả nền kinh tế lẫn các nhà đầu tư, giao dịch viên lao vào thị trường. Chỉ số Dow Jones hồi phục mạnh, kéo theo cả VN-Index. Nhưng dịch bệnh vẫn còn đó. Mỹ trở thành nước có ca nhiễm nhiều nhất thế giới. Khoảng gần 3 triệu người Mỹ thất nghiệp vì COVID-19. So với lượng người thất nghiệp đột ngột này, thất nghiệp vì khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 thậm chí “không là gì”.
Rủi ro mang tính hệ thống của các khoản vay không chuẩn và tài sản dựa trên khoản vay vẫn còn đó. Thất nghiệp sẽ làm khô cạn khả năng trả nợ của các hộ gia đình, có nguy cơ làm bùng phát cuộc khủng hoảng nợ kéo theo đổ vỡ cả hệ thống. COVID-19 làm vỡ ra những điểm yếu đã tồn tại sẵn trong nền kinh tế. Theo dự báo ở nhiều thị trường, 3/4 số doanh nghiệp có nguy cơ phá sản vì ảnh hưởng của dịch bệnh khiến chuỗi cung ứng, các hoạt động thương mại bị đình trệ.
Tuy nhiên, trong hoàn cảnh này, các nhà đầu tư có khẩu vị rủi ro cao có thể kiếm lãi bằng các hợp đồng giao sau chỉ số, nếu có thanh khoản. Mặt khác, tìm kiếm các cơ hội đầu tư lên đủ T+3 cũng là phương thức tốt. Canh thời điểm chuẩn là yếu tố quyết định sống còn trong thời gian này.
TRẦN TUẤN TÀI (*) Thứ Bảy | 04/04/2020 08:00
Thứ Hai, 30 tháng 3, 2020
Money, kinh tế thế giới suy thoái
Trước giờ mở bát ngày cuối Q1 2020 (31/3/2020)
1. Các gói cứu trợ rải tiền từ trực thăng xuống đầu dùng tiền từ đâu? Lại in tiền?
In tiền thì lại thu lại bằng thuế sau hoặc lạm phát?
2. Mỹ đang thâm hụt ngân sách.
3. Nợ ngày càng tăng.
a. Non-prime mortage quay lại y hệt sub-prime mortgage.
Lý do: không hẳn thị trường không có trí nhớ, mà một thế hệ lớn lên và nhiều người nhập cư cần nhà.
Sau 15 năm, chưa thấy nhiều sáng tạo tài chính mới đột phá mà vẫn tiếp tục Mortgage-backed Securities, Swaps.
b. Chính phủ liên bang & các chính phủ địa phương phải vay bằng trái phiếu để có tiền mà tiêu.
Khi mọi thứ rủi ro, nhiều nguồn tiền cả thế giới đổ về trái phiếu liên bang. FED từ gánh team liên bang, gánh thêm địa phương, rồi thành gánh team cả lớp.
c. FED phải gánh team thế, mà đã hạ lãi suất tham chiếu xuống zero, thì áp lực dùng công cụ khác.
Thậm chí, trái phiếu 3 tháng xuống -0.1118 hôm 25-Mar-2020.
4. Các gói cứu trợ của FED chủ yếu mua được công cụ tài chính (financial instruments).
Thế thì những người được cứu là những cá nhân, tổ chức có tiền đầu tư từ đầu. Rất nhiều trong số đó biết dùng các công cụ giảm thuế.
Thế thì lại tăng khoảng cách giàu nghèo.
Khoảng cách giàu nghèo tăng trong hoàn cảnh:
* Dịch bệnh khủng khiếp, và
* Chia rẽ chính trị sâu sắc. Tả và hữu càng ngày càng cực đoan và xa nhau. và
* Dân tuý, vốn được dùng để cử tri cả tả lẫn hữu feel good about themselves, được dùng để đối phó con virus, và
5. Châu Âu cũng chia rẽ chính trị, và
Trước Covid-19 thì Anh xoay quanh làm được Brexit không, và
Nga - Saudi cào mặt nhau,
Ngắn hạn,
Lẽ ra Mỹ có cơ hội nhảy vào cuộc chiến dầu thì cúng cơ hội cho Trung Quốc.
Lẽ ra Mỹ có cơ hội gây sức ép Iran và cứu Châu Âu, thì cúng cơ hội cho Trung Quốc (mặc dù các nước trả lại bộ test kit cho Trung Quốc vì lởm quá).
6. Trung hạn thì trong những đợt xuống dài có vài đợt sóng ngắn. Canh timing cũng mệt.
7. Dài hạn thì cũng xuống.
8. Tình hình tệ hại này thì Joe Biden, Bernie Sanders có bài gì để chém?
Bernie Sanders đòi socialism kiểu mua 0 đồng? Bị kiện như AIG kiện thắng FED giờ.
Các fan của Rep lại phải đi spam, seeding, chửi nhau như thể nghiêm túc xem Bernie là đối thủ.
--------------------------------------------
Bài của mình "Làm gì với tiền thời Covid-19"? trên TBKTSG
Chuẩn bị rổ ngồi hứng gạch vì viết cũng như không viết 😅
Nói chứ vẫn có phím hàng ẩn. Nhưng ai đọc hiểu sao hiểu. 😎
Có bạn nhận ra là bài đã được edit nên muốn đọc bài gốc. Bản gốc bên dưới.
Nếu bạn có nhã ý muốn share thì muốn share bản nào cũng được. Cám ơn bạn :)
========================
Làm gì với tiền mùa dịch COVID-19?
“Giờ có tiền thì nên làm gì?”
Đây là câu hỏi tôi nhận được rất nhiều trong những ngày hôm nay. Số là vì tôi hay viết bài trên báo và Facebook của mình về chuyện tiền tệ, cổ phiếu, nhiều người quen thường thì chả mấy khi đọc nhưng cũng vô tình để ý thấy. Nay khi mà dịch bệnh COVID-19 xảy ra, giá cổ phiếu của thị trường toàn cầu rớt mạnh, giá vàng thì “đỏng đảnh”, người ta quan tâm sức khỏe nhưng cũng quan tâm túi tiền của mình. Thế là nhiều người quay sang hỏi tôi có tiền nên làm gì?
Đầu tiên là rất nhiều bạn bè cùng trang lứa và những anh chị lớn hơn tôi một chút. Họ quan tâm tới cổ phiếu và bất động sản, đơn giản vì họ cũng thỉnh thoảng mua bán những thứ đó. Nay họ thấy thị trường cổ phiếu Mỹ đã giảm mạnh, chẳng hạn như chỉ số S&P 500 giảm hơn 28%. Thị trường cổ phiếu Việt Nam cũng giảm khoảng 26% nếu tính theo chỉ số VN-Index theo dữ liệu từ Bloomberg.
Nhiều cổ phiếu giảm giá mạnh hơn nhiều so với thị trường, có những cổ phiếu Mỹ mà tôi quan sát giảm hơn 87% còn ở Việt Nam thì nhiều cổ phiếu cũng giảm 60-70%. Chỉ số P/E và P/B đều ở mức rất thấp trong lịch sử 10 năm trở lại.
Không ít bạn tôi quan tâm cổ phiếu là vì vậy. Trải qua một đợt khủng hoảng 2007-2009, họ nhận ra rằng đây là cơ hội mười năm có một mà những người đang nắm giữ tiền mặt, có thu nhập tốt cần phải tận dụng để kiếm tiền. Phần lớn những người này là người làm trong các công ty lớn trong và ngoài nước, có thu nhập cao, có kiến thức chung về kinh tế, dù có người chưa hề mua cổ phiếu, không biết làm sao để mở tài khoản cổ phiếu. Còn dân mua bán cổ phiếu thì không cần nói. Nhiều người nếu không bị “kẹt” lại thị trường thì đã chuẩn bị tiền mặt để vào tận dụng cơ hội quá tốt này.
Ở một góc nhìn khác, nhiều người quan tâm tới thị trường nhà đất hơn. Bất chấp nỗi lo một số dự án bất động sản, căn hộ, thậm chí nhà phố sẽ đóng băng sau một năm 2019 với nhiều vấn đề liên quan đến tranh chấp và kiện tụng, và những vụ việc như condotel, một bạn tôi làm trong lĩnh vực bất động sản nhắn “quan sát thị trường đất nền nha anh”. Rõ ràng, một kênh đầu tư truyền thống vẫn đang thu hút sự chú ý của người có tiền.
Nhiều người có tiền xung quanh tôi, nhất là những người ở tuổi ba mẹ tôi, từ chối tham gia vào cuộc chơi cổ phiếu, nơi mà một người nhà tôi bảo là “không thể tin được công ty niêm yết, toàn báo cáo không đúng sự thật”. Định kiến của lớp người đầu tư lớn tuổi là vậy, mà một phần là không sai, khi thỉnh thoảng vẫn có những công ty báo lãi thành lỗ hoặc thực hiện những lựa chọn kế toán mà dân đầu tư chứng khoán đều lắc đầu. Những chỉ trích về vài công ty “bán giấy lấy tiền tỷ” không phải là vô căn cứ. Với họ, mua đất, mua nhà mới là kênh đầu tư chính. Mà thị trường bất động sản công nghiệp và đất nền thì đều đang có “sóng” với những dự đoán về chiến lược đa dạng hóa chuỗi cung ứng ra khỏi Trung Quốc sau dịch COVID-19 và Việt Nam được xem là điểm đến phù hợp.
Cuối cùng, vàng luôn là lựa chọn của nhiều người dân Châu Á, vì tiền ít, tiền nhiều họ đều có thể mua vàng. Tuy đầu cơ vàng đã trở nên khó “kiếm ăn” hơn trước do nhiều can thiệp của chính phủ trong mấy năm gần đây trong quản lý thị trường vàng, đây vẫn là kênh đầu tư được nhiều người dân quan tâm. Dù vậy, thị trường vàng trong nước giờ đây đã rất tách biệt so với thị trường vàng quốc tế, và lướt sóng giá vàng giờ đã khó hơn nhiều, nhất là khi giá vàng trong nước đã cao hơn quốc tế gần 5 triệu đồng/lượng. Vàng vẫn sẽ là một phương tiện tích trữ tài sản an toàn, nhưng không phải là một thứ có thể “lướt” và kiếm lợi dễ dàng nữa. Nó không phải là lựa chọn yêu thích của tôi vào lúc này như một kênh đầu tư dài hạn, nhưng với nhiều người, đó vẫn là lựa chọn truyền thống của họ.
Bỏ Tiền Vào Nơi Bạn Hiểu Rõ
Tóm lại, đến lúc này, tôi vẫn chưa trả lời câu hỏi có tiền nên làm gì. Với nhiều độc giả của Thời báo Kinh tế Sài Gòn, có lẽ các bạn không tìm kiếm câu trả lời từ tôi (có những độc giả của báo là đàn anh hoặc người thầy dạy tôi cách kiếm tiền từ 10 năm trước thì sao tôi dám “múa rìu qua mắt thợ”).
Nhưng có lẽ mọi người tìm kiếm một góc nhìn để tham khảo, có thể cùng quan điểm để giúp yên tâm hơn với lựa chọn của mình, hoặc khác quan điểm để cảnh báo về những gì mình đang bỏ qua.
Trước tiên, tôi nghĩ hãy chọn kênh đầu tư nào mà bạn có hiểu biết nhiều nhất, đừng nên nhảy vào một kênh đầu tư chỉ vì tài sản đó đã giảm nhiều và được cho là sẽ tăng nhanh trở lại. Cổ phiếu rớt 50% vẫn có thể rớt thêm 50% nữa. Đó là bài học mà nhiều người phải trả học phí khá đắt để có khi nhảy vào thị trường cổ phiếu “bắt dao rơi” khi chỉ số VN-Index giảm từ trên 900 về 500 điểm trong năm 2008. Mấy tháng sau đó, nó chỉ còn xung quanh 300 điểm.
Hiện tại, tôi quan tâm chủ yếu đến thị trường cổ phiếu, vì nó có nhiều thứ liên quan đến chuyên môn của tôi và đó là kênh đầu tư chủ yếu của tôi trong hơn 10 năm qua. Nhưng có bạn tôi thì chỉ đầu tư cổ phiếu “cho vui”. Tiền của bạn đến chủ yếu từ đất nền. Một người khác trong gia đình tôi thì chuyên về bất động sản công nghiệp. Vậy ai giỏi gì thì làm đó, cơ hội từ COVID-19 chắc chắn chia đều cho nhiều lĩnh vực, và đây không phải lúc bước ra khỏi lĩnh vực sở trường của mình.
Hai Ẩn Số: Đáy Của Nền Kinh Tế Thực và Rủi Ro Khủng Hoảng Nợ
Tôi chỉ xin nói thêm về hai vấn đề mà tôi, với tư cách là một người cũng đang lựa chọn nơi đầu tư tiền của mình, quan tâm. Đó là khi nào nền kinh tế thực về đến đáy và rủi ro vỡ nợ.
Bởi vì dù là cổ phiếu, vàng, ngoại tệ, hay đất, xác định thời điểm kinh tế về đến đáy và những rủi ro vỡ nợ chưa hiển thị hết ở thời điểm hiện tại mới có thể giúp xác định được thời điểm đầu tư hợp lý. Ví dụ, nếu đáy nền kinh tế thực là cuối quý 2 thì nhiều người sẽ giải ngân tiền vào cổ phiếu ở trước thời điểm đó vì thị trường cổ phiếu thường “chạy” trước tin vĩ mô.
Trước tiên nói về đáy của nền kinh tế thực. Nó lại sẽ được quyết định bởi đỉnh của dịch COVID-19. Theo ước tính của một nghiên cứu từ trường đại học Imperial College của Anh, đỉnh dịch ở Anh có thể nằm ở trong tháng 5, và tương tự là với một số nước Châu Âu. Mỹ có thể trễ hơn một chút, nhưng nhiều khả năng là vẫn trong quý 2.
Báo cáo điều chỉnh gần đây của Goldman Sachs dự đoán GDP quý một của kinh tế Mỹ sẽ sụt giảm khoảng 6% và sụt giảm cực mạnh khoảng 24% trong quý 2 năm 2020. Theo sau đó là hai đợt hồi phục nhanh, tăng 12% và 10% trong quý ba và quý bốn năm 2020.
Đây là một dự báo dựa trên phán đoán của các chuyên gia y tế là đỉnh dịch của Châu Âu và Mỹ nằm trong khoảng tháng 5. Tóm lại, nếu tình hình không xấu hơn dự báo, nền kinh tế thực ở Mỹ và Châu Âu có lẽ sẽ ở đáy vào cuối quý 2 năm 2020. Sau đó dịch vẫn có thể bùng phát lại, nhưng ở mức độ được kiểm soát tốt hơn trên toàn cầu và do đó tổn thất kinh tế là ít hơn.
Tuy nhiên, có một thứ khiến tôi lo ngại hơn. Đó là rủi ro vỡ nợ. Trước tiên, dễ thấy hơn hết là các công ty hàng không, dịch vụ lữ hành và khu vui chơi, mua sắm, giải trí đang bị đóng băng trên phạm vi toàn cầu do chiến lược hạn chế tiếp xúc xã hội (social distancing) đang được áp dụng ở hầu hết các nước để giúp giảm thấp nhất số người cần được chăm sóc y tế.
Nhưng khi các nước này mạnh tay hơn trong hạn chế tiếp xúc xã hội, hủy bỏ lễ hội, đóng cửa biên giới, và yêu cầu người dân chỉ ra đường khi thật cần thiết, cả nền kinh tế của họ đều đóng băng, dù ở cấp độ khác nhau. Lúc này thì không chỉ là chuyện của hàng không và các rạp chiếu phim hay trung tâm thương mại nữa. Lĩnh vực sản xuất cũng bị ảnh hưởng. Cuộc chiến giá dầu cũng góp phần đẩy nhiều công ty dầu đá phiến của Mỹ, vốn vay nợ lớn, vào rủi ro vỡ nợ.
Và Việt Nam cũng không nằm ngoài guồng quay đó, thậm chí còn đặc biệt dễ tổn thương vì nền kinh tế Việt Nam có độ mở lớn và phụ thuộc vào xuất khẩu. Khi mà các khách hàng xuất khẩu lớn “ngủ đông”, còn trong nước lại phải tiến hành cách ly diện rộng, rủi ro vỡ nợ của các doanh nghiệp trong nền kinh tế là rõ ràng.
Thị trường trái phiếu doanh nghiệp và trái phiếu dựa trên bất động sản (MBS) ở Mỹ đã có hai tuần căng thẳng hơn cả cổ phiếu. Điểm phần bù hoán đổi rủi ro tín dụng (CDS) đã tăng gần gấp ba lần cho trái phiếu nhiều công ty. Tình trạng thanh khoản của thị trường CDS và MBS được hình dung là ở trạng thái xấu tương tự như khủng hoảng 2007-2009. Fed đã can thiệp khẩn cấp vào tối ngày 15/3 để làm dịu tình hình nhưng cái mà thị trường trái phiếu cần là nhiều hơn như vậy.
Trong khi đó, ở thị trường Anh, 13 tỷ bảng Anh của nhà đầu tư đổ vào một số quỹ đầu tư bất động sản đã bị “kẹt cứng” do nhiều quỹ đã ngưng giao dịch trong tuần qua trên thị trường London. Con số quỹ bất động sản niêm yết ngừng giao dịch được dự đoán sẽ còn tăng nữa. Đây chỉ mới là bước đầu mà thôi vì tình trạng này đã diễn ra trước khi Anh quyết định đóng cửa nhà hàng, tiệm ăn và tiệm cà phê.
Tình trạng vỡ nợ này chỉ có thể được giải quyết nếu chính phủ thật sự can thiệp trực tiếp qua giảm thuế, cấp tín dụng khẩn cấp, hỗ trợ doanh nghiệp trả lương cho người lao động phải nghỉ tạm thời hay thậm chí là mua lại trái phiếu của một số công ty. Với ngành hàng không quốc tế, đã có những kêu gọi quốc hữu hóa một số công ty hàng không lớn. Bên cạnh đó, chính phủ cũng cần có một số biện pháp để khuyến khích ngân hàng giãn nợ, tái cấu trúc nợ và tăng cường cho vay ra nền kinh tế, đặc biệt là với doanh nghiệp vừa và nhỏ.
Nói đơn giản, nếu muốn có một cuộc hồi phục vào quý 3 và 4 khi đỉnh dịch đi qua, doanh nghiệp không thể “chết” trong quý 2. Đó là một lý lẽ vô cùng đơn giản. Nhưng với nhiều nước, đây là vấn đề có tính chính trị. Doanh nghiệp nào sẽ được hỗ trợ, ai sẽ được cứu? Nợ công sẽ tăng nhưng ai dám cho phép tăng nợ công? Ở một nền kinh tế có tính kỷ luật ngân sách cao như Đức, chính phủ vừa quyết định phát hành một khoản trái phiếu hơn 150 tỷ Euro, hành động được xem là “xé rào” với chính sách tài khóa cực kỳ kỷ luật của nước này.
Nếu ngày càng nhiều nước dám tăng vay nợ và chi ngân sách hỗ trợ doanh nghiệp và người bị mất việc do COVID-19, có thể một cuộc khủng hoảng nợ toàn cầu sẽ tránh được và tiến trình hồi phục sẽ êm đềm hơn. Nhưng đây là một chủ đề nhạy cảm với tất cả các hệ thống chính trị, do đó, tính thời điểm sẽ vô cùng quan trọng. Nếu chi tiền quá chậm do các thương lượng chính trị kéo dài, doanh nghiệp vẫn sẽ “chết”.
Đây chính là một nhân tố khiến tôi vẫn quyết định lựa chọn tỷ lệ tiền mặt cao trong danh mục đầu tư của mình, mặc dù đã giải ngân vào một vài cổ phiếu đã giảm hơn 80% và có nhà đầu tư tổ chức lớn mua vào. Đây có thể là những mục tiêu cho các thương vụ sáp nhập trong tương lai.
Ở thời điểm này, tôi vẫn cho rằng, không có gì cần phải vội vã mà chiến thuật giữ tiền mặt vẫn là ưu tiên vì tôi muốn có thể nhanh chóng mua vào những tài sản rất rẻ khi mà triển vọng hồi phục kinh tế rõ ràng hơn.
Đây là cơ hội 10 năm một lần, nhưng nếu không kiên nhẫn, bạn có thể vẫn mua tài sản với giá hơi cao. Gom tài sản giá rẻ cũng phải gom một cách từ từ như trữ hàng mùa dịch vậy, tôi nghĩ thế. Đây là một cuộc chơi cần lòng kiên nhẫn và chế ngự lòng tham cũng như nỗi sợ mất cơ hội. Nên nhớ, trước mắt vẫn có thể vẫn còn một vực sâu khủng hoảng nợ.
HỒ QUỐC TUẤN
--------------------------------------------------------------------------
https://www.facebook.com/taiagl/posts/3188558584488533
Đã đến lúc VN phải có gói kích thích Kinh tế mạnh mẽ bằng chính sách tài khóa (Fiscal Stimulus), giờ này chỉ có đầu tư Công sẽ là chìa khóa. Thế giới năm 2008 ngoài nới lỏng tiền tệ, đã phải đẩy Fiscal Stimulus lên khoảng 1.7% GDP, kết quả là sau khoảng hơn 1 năm rưỡi , mọi thứ đã quay trở lại.
Còn năm 2020, rủi ro cao hơn và đến nhanh hơn, nên tổng quy mô Fiscal Stimulus đã lên 2.8% GDP.
Với mức tham chiếu trên, VN cần gói kích thích chính sách tài khỏa với quy mô khoảng 9 tỷ đô. Nếu thiết kế gói này có thể bao có một phần chung với nội dung Đẩy mạnh đầu tư công trong 01/NQCP.( tổng size mà lên được 10% GDP thì đẹp)
Cả thế giới sống bằng Stimulus thì VN mình cũng có quyền hi vọng 1 gói kích cầu hạ tầng, vì sớm muộn gì cũng phải làm việc này.
Thứ Sáu, 27 tháng 3, 2020
Taitran kinh tế covid số liệu
Updated
MÙA NÀY ĐI MUA NHÀ MUA XE LẠI HÓA HAY!
Trong hoàn cảnh:
1. Tất cả các nước đồng loạt cắt lãi suất để kích thích kinh tế, Mỹ cắt lãi tham chiếu xuống zero và lãi trái phiếu 3 tháng đã âm, và
2. Không biết mỗi đợt sóng ngắn có lên đủ T+3 để chốt không, và
3. VN30F mà đi khác Dow Jones tối hôm trước là lại phải canh, và
4. Tín hiệu vàng cũng rủi ro nốt và spread tài khoản giao sau quá cao, và
5. Tài sản chính nhất của người Việt Nam vẫn là bất động sản, dễ bán, ít rủi ro giá, và
6. Đi thuê xe tăng rủi ro Covid-19 và chi phí thuê xe cố định quá cao ví dụ Fortuner 13 triệu / tháng,
Thì lại đổ tiền vào bất động sản thôi.
Nói đến bất động sản, bác Vượng ngoài việc quyên góp cả mấy trăm tỷ cho hoạt động phòng chống Covid-19 thì cũng đang triển khai một chương trình vô tiền khoáng hậu hỗ trợ khách hàng trong mùa ảm đạm: Vinhomes tặng quà tới 200 triệu đồng và combo cho vay trả góp nhà lên đến 35 năm, xe lên đến 15 năm cho khách mua nhà và xe bất kỳ trên toàn quốc. (Mua nhà thôi thì vẫn trả góp 35 năm được nhé!)
Ưu điểm của chương trình rất nhiều. Họ nói có 1-o-2 cũng là có lý của nó:
* Trong mùa Covid-19 vẫn bơi được, không sao. Tha hồ chọn lựa.
* Tiền thanh toán ban đầu (downpayment) chỉ 10-30% giá trị nhà. Miễn lãi mấy năm đầu. Tức là chỉ cần cỡ 200-400 triệu rồi 2, 3 năm tiếp theo chỉ cần lo trả gốc vài triệu.
* Theo dõi tất cả các chủ đầu tư thì thấy Vinhomes giao đúng hẹn, pháp lý đủ, khỏi lo tranh chấp về sau.
* Thời gian hỗ trợ cho vay 35 năm với nhà và 15 năm với xe phải nói là rất dài. Trong khi những ông khác chỉ 25 năm với 6-8 năm là căng. Thời gian vay dài thì gánh nặng tài chính giãn ra. Vừa có nhà ở ngay, vừa có động lực kiếm tiền, tiết kiệm, hoạch định tài chính.
* Tiện ích các khu Vinhomes gồm: Hệ thống trường học từ mầm non tới đại học, bệnh viện đa khoa quốc tế, siêu thị, cửa hàng tiện ích, nhà hàng, khu vui chơi cho trẻ, hồ bơi, gym, sảnh tiếp khách, bảo vệ 24/7.
* Thanh khoản cao, dễ bán lại vì cầu ở thực đối với nhà vinhomes cỡ 2 tỷ thì luôn luôn cao!
Gửi tặng luôn mẫu Excel bảng tính cơ cấu vay. Tính được chi tiết mỗi tháng trả gốc bao nhiêu, trả lãi bao nhiêu. Giả lập rất nhiều tình huống. Bảng này rất chi tiết và thay đổi giả định thoải mái.
https://bit.ly/mortgageloanamortization
Không thì các bạn tính trực tiếp với Techcombank:
https://www.techcombank.com.vn/cong-cu-tien-ich/cong-cu-tinh-toan/tinh-lich-tra-no-voi-du-no-giam-dan
Click đây vào link chương trình nè các bạn: bit.ly/vinhomespromotion
#muanhatragop #sieukhuyenmai #Vinhomes #nhasangxexin
Trong hoàn cảnh:
1. Tất cả các nước đồng loạt cắt lãi suất để kích thích kinh tế, Mỹ cắt lãi tham chiếu xuống zero và lãi trái phiếu 3 tháng đã âm, và
2. Không biết mỗi đợt sóng ngắn có lên đủ T+3 để chốt không, và
3. VN30F mà đi khác Dow Jones tối hôm trước là lại phải canh, và
4. Tín hiệu vàng cũng rủi ro nốt và spread tài khoản giao sau quá cao, và
5. Tài sản chính nhất của người Việt Nam vẫn là bất động sản, dễ bán, ít rủi ro giá, và
6. Đi thuê xe tăng rủi ro Covid-19 và chi phí thuê xe cố định quá cao ví dụ Fortuner 13 triệu / tháng,
Thì lại đổ tiền vào bất động sản thôi.
Không đủ thì mình vay. Vay thì đẩy tài sản lên dùng ngay, giãn áp lực tài chính ra.
Gửi tặng luôn mẫu Excel bảng tính cơ cấu vay. Tính được chi tiết mỗi tháng trả gốc bao nhiêu, trả lãi bao nhiêu. Giả lập rất nhiều tình huống. Bảng này rất chi tiết và thay đổi giả định thoải mái.
Sau đây tới phím hàng.
Vingroup tặng tới 200 triệu đồng khi mua combo Nhà + Xe trả góp.
Ưu điểm:
* Trong mùa Covid-19 vẫn bơi được, không sao.
* Tiền thanh toán ban đầu (downpayment) chỉ 10-30% giá trị nhà.
* Theo dõi tất cả các chủ đầu tư thì thấy Vinhomes giao đúng hẹn, pháp lý đủ.
* Hỗ trợ tài chính mua nhà lên đến 35 năm. Ví dụ mua nhà 3 tỷ, vay 2.1 tỷ, thì trả gốc 5 triệu/tháng.
* Hỗ trợ tài chính mua xe lên đến 15 năm. Thời gian vay này dài chứ thường ra vay mua xe 6-8 năm thôi.
* Tiện ích các khu Vinhomes gồm: Hệ thống siêu thị, cửa hàng tiện ích, nhà hàng, khu vui chơi cho trẻ, hồ bơi, gym, sảnh tiếp khách, bảo vệ.
* Thanh khoản cao, dễ bán lại.
Click đây vào link chương trình nè các bạn https://vingroup.net/tin-tuc-su-kien/bai-viet/2148/mua-nha-vinhomes-tang-voucher-xe-vinfast-len-toi-200-trieu
Đăng ký:
Bài đăng (Atom)